Fialho Gouveia inicia o programa com a introdução do tema do programa; Sebastião Saraiva, crítico tauromáquico, apresenta os convidados ganadeiros, Pedro Palha Botelho, Frederico Palha Botelho Neves, António José Veiga Teixeira e Urgel de Oliveira. Sebastião Saraiva faz uma análise histórica das respetivas ganadarias. 07m14: Ganadeiros referem que existe a garantia de touros para a próxima temporada, apesar da sua carência; abordam também o problema do critério de seleção, os erros, as ocupações de que foram alvo as ganadarias, em especial no Alentejo, as poucas lides que existiram nos últimos anos, o gado para exportação, a manutenção da bravura dos touros, os sementais, as perspetivas para as ganadarias, que parecem condenadas em virtude da reforma agrária e da pontuação permitida para a iniciativa particular (70.000 pontos), e a necessidade de encontrar uma solução, que compete aos políticos, caso contrário o que se irás obter são os chamados "touros de aviário". 20m59: Lisboa, jantar de homenagem com entrega dos prémios da "Voz Taurina Portugal" aos triunfadores da temporada 77, entrega dos prémios a José João Zoio, cavaleiro tauromáquico; Mário Coelho, matador de toiros; Eurico Lampreia, forcado; Paulo Caetano, cavaleiro praticante; e Manuel Cipriano, melhor subalterno. (curiosidade: fadista Cidália Moreira entrega prémio a Paulo Caetano). 22m25: Ganadaria Palha Blanco, toiros na lezíria, luta entre dois touros, campinos a cavalo conduzem touros.